האם כדאי לבחור יועץ השקעות בבנק או בחברה לייעוץ השקעות?

רום שלום רב, יועץ השקעות כיום מחויב ברישיון כחוק למתן יעוץ בתחום ההשקעות. הבנקים מציבים יועצי מס ע"מ שתרחיב השקעותיך בסניף, בהתאם ליעוץ יועץ המס.

חברות ליעוץ השקעות אמורות להיות נייטראליות ביחס למקום בו הכספים נמצאים.

נוכח ה"חומות הסיניות" שקבעה ועדת בייסקי בשעתו, אסור כיום ליועץ השקעות בנקאי להמליץ על מניית הבנק "שלו", ויעוצו צריך להיות מקצועי ולא בהתאם לאינטרס הבנק.

אינני יכול לחוות דעה על הבדל מקצועי בין היועצים. מנסיוני, באלו ואלו (כמו בכל מגזר) יש טובים יותר וטובים פחות.

ההבדלים הבסיסיים הנם:

א. בבנק היעוץ יינתן אף אם מדובר בסכומים נמוכים ביותר, אשר אף חברת יעוץ לא תרצה להתעסק איתם.

ב. בשיעורי העמלות ש"גוזר" כל גוף. חברות היעוץ מעניקות אמנם, בד"כ, ובהתאם לסכום ההשקעה, עמלות נמוכות יותר בהשקעות בבורסה, אך "גוזרות קופון" בנוסף לעמלות אלו.

בברכת השקעה טובה